《中国民营家族财富管理白皮书》发布 近九成民营企业家投资凭经验
如何创造财富是过去30余年中国企业家所思所想的核心命题。“富一代”们用勤苦、智慧与胆识创造了堪称世界奇迹的财富增长史，然而比创造财富更具挑战的却是传承财富。第四届中国家族传承论坛日前在中欧国际工商学院举行，200余位家族企业创始人和传承者齐聚一堂，探讨“财富传承，历史与实践”和“中国式传承，创新与思考”等议题。由中欧-上海信托合作编写的《治财有道——中国民营家族财富管理白皮书》同时在论坛上发布。
资产配置 不够多元化
白皮书从资产概况、境外投资、投资习惯、慈善、家庭计划与子女教育和财富传承六个方面入手，对中国民营企业家的家族财富管理进行了多角度分析发现，中国民营企业家资产配置不够多元化，持有成本欠考虑;投资习惯依赖个人经验，投资回报预期尚缺理性;理财亲力亲为，依赖个人判断和自身人脉关系网，对专业机构信任度不高;慈善认知有待拓展，应当关注子女家庭教育。
根据白皮书，在资产配置方面，超过80%的企业家都没有海外资产配置;从年龄来看，年龄段40-50岁的财富拥有者拥有境外投资的比例最高，接近25%，30岁以下的年轻新贵海外的投资类型主要为房地产投资;投资习惯方面，90%的人会根据以往的经验和风险来做投资决策。
联合作者、中欧国际工商学院芮萌教授解读，中国民营家资产配置不够多元化，大多数的受访者没有一个资产配置整体组合的概念，没有一张完整的资产负债表，投资时主要依赖于个人经验，投资回报预期尚缺理性。对此，芮萌教授建议企业家们从全局的角度看待自己所有的资产，建立完整的家族财富资产负债表，优化境内外资产配置组合。保证资产配置的多样化，规避风险，优化组合，获得投资回报收益最大化的优势。
资产管理 倾向亲力亲为
企业家的理财服务听谁的意见?芮萌教授讲到，超过一半的企业家比较倾向于亲力亲为，比较相信家人和自己的意见，选择自己或者是家人来打理，40.2%的人委托代理机构代为打理，且都更倾向于国有的理财机构。其中，73%已经使用了理财机构的服务人群当中有43%的人使用了两个或者两个以上的机构。在目前所使用的理财机构当中，62.3%的人选择私人银行理财服务，30%的人使用信托理财方式，27.3%的人采用证券公司私人理财服务。
台湾董事学会发起人蔡鸿青先生也在点评中指出，中国大陆一些家族企业现在还处在从第一代向第二代传承的阶段。资产管理还是处于比较早期的阶段，但是进入到家族之后就会非常复杂。他解释：“大陆老板喜欢亲力亲为，这和台湾香港也是一样的，目光比较短，75%的资产都是在他自己的公司当中。家族和企业很难拆开，这不仅是财富管理的问题。我们觉得只有第三代之后才有可能剥离。”
慈善认知 尚待拓展和传递
在慈善方面，芮萌教授指出，只有37%的人对慈善活动感兴趣，且参与慈善的方式较集中，投资希望小学较多。另外，在中国的慈善捐助当中，灾难性捐款是很重要的组成部分，慈善支出随机性比较强。与此同时，慈善支出的金额相对比较小，83%的受访者目前的慈善投入比例都在1%以下。当前可供大众选择的慈善渠道也并不完善，传统的红十字会和希望工程仍然占了60%以上。
对此，芮萌教授认为，企业家们对慈善的认知有待扩展，应该关注子女的慈善理念培养。他提出：“企业家们可以将慈善事业发展作为可持续性的财富资产维护的手段。这样既可以有效推动企业的发展，形成良好的商业信誉，同时也更利于慈善回馈社会的持续推动，不断产生新的受益群体，造福整个社会。最后，通过家庭教育来传递慈善的理念，教育和引导子女从小树立财富观和慈善精神，并组织家庭活动以维系家庭成员之间的关系。”